Некоммерческое партнерство «Национальный депозитарный центр» (НДЦ) завоевало в 2007 году позицию крупнейшего российского депозитария по стоимости хранимых активов, а также с учетом оборота – ведущего расчетного депозитария по акциям. Оборот НДЦ (рыночная стоимость ценных бумаг, перемещенных в процессе инвентарных депозитарных операций) за 2007 год удвоился и достиг 60 трлн. 487 млрд. 384 млн. рублей (30 трлн. 744 млрд. 798 млн. рублей по итогам 2006 года). Также в октябре 2007 был зафиксирован рекорд оборота за месяц в размере 7 трлн. 108 млрд. 691 млн. рублей. Оборот по акциям акционерных обществ за 2007 год вырос на 53,7% до 26 трлн. 409 млрд. 728 млн. рублей. (1 трлн. 075 млрд. 752 млн. долларов США по курсу на 31.12.07) с 14 трлн.169 млрд. 552 млн. рублей в 2006 году. Бурный рост показателей является следствием успешной реализации стратегии диверсификации услуг НДЦ, роста ликвидности в Группе ММВБ и снижения издержек на хранение бумаг.
НДЦ, согласно рэнкингу «ТОП 30 крупнейших депозитариев по рыночной стоимости принятых на обслуживание ценных бумаг депонентов»» был назван крупнейшим российским депозитарием с показателем в 4,6 трлн. рублей по итогам первого полугодия 2007 года[1]. В соответствии с этим рэнкингом, НДЦ занимает лидирующие позиции по рыночной стоимости принятых на обслуживание облигаций и инвестиционных паёв. Среди отечественных расчетных депозитариев доля НДЦ по стоимости активов на хранении по итогам полугодия достигала 60%. По итогам Конкурса профессионального мастерства «Инфраструктурный институт года - 2006», проводимого ПАРТАД совместно с журналом «Рынок ценных бумаг», НДЦ стал победителем в функциональных номинациях «За управление рисками» и «За развитие ЭДО».
На пресс-конференции руководителей организаций, входящих в Группу ММВБ, Директор НДЦ, Старший Вице-президент ММВБ Николай Егоров пояснил, что «НДЦ уже становился крупнейшим депозитарием по итогам первого полугодия 2002 г. и первого полугодия 2003 г. Принимая во внимание тот мощный рывок вперед, который совершил российский фондовый рынок за последние годы, особенно почетно и ответственно вернуть или завоевать лидерские позиции во всех сегментах расчетно-депозитарного бизнеса нашей страны. НДЦ прилагает все необходимые усилия как для укрепления роли Партнерства в качестве центрального звена инфраструктуры фондового рынка, так и повышения конкурентоспособности на мировом рынке».
По итогам прошедшего года стоимость ценных бумаг, учитываемых на счетах депо депонентов в НДЦ, выросла с начала года на 31 % с 3 трлн. 288 млрд. 032 млн. рублей (124,9 млрд. долларов по курсу на 31.12.06) до 4 трлн. 311 млрд. 525 млн. рублей (176,6 млрд. долларов по курсу на 31.12.07), включая акции – 1 трлн. 595 млрд. 926 млн. руб. (37,2 % от консолидированного портфеля активов). Стоимость инвестиционных паев ПИФов на хранении в НДЦ за 2007 год увеличилась в 4 раза с 4 млрд. 396 млн. рублей до 17 млрд. 070 млн. рублей.
2007 год характеризовался активной работой по приему акций и выпусков инвестиционных паев ПИФов на обслуживание в НДЦ. Количество эмитентов акций, принятых на обслуживание в НДЦ увеличилось в 2 раза и достигло 657 эмитентов (352 эмитента на начало года). Количество управляющих компаний инвестиционных и паевых инвестиционных фондов выросло в 1.7 раза и составило 85 компаний (49 компаний на начало года). Количество эмитентов корпоративных облигаций увеличилось за 2007 год на 76% до 513 эмитентов.
Количество выпусков ценных бумаг, принятых на обслуживание в НДЦ в течение 2007 года, составило 2403, что на 38% больше по сравнению с прошлым годом, когда количество выпусков составляло 1736.
За год количество инвентарных операций НДЦ достигло 2 488 393 шт. - в среднем 208 тыс. за месяц, что на 30% больше чем за 2006 год. Комментируя необходимость создания условий для масштабирования бизнеса и своевременной реализации новых проектов, Директор НДЦ Николай Егоров сказал: «В условиях общей глобализации бизнеса рыночная инфраструктура должна уметь оперативно реагировать расширением спектра предоставляемых услуг. Безусловно, очень важно иметь мощные и емкие процессинговые центры, которые эффективно и продуктивно работают, но не менее важно быть уверенным в том, что обслуживание ваших клиентов строится на базе полного понимания их меняющихся вместе с внешней средой потребностей».
НДЦ приступил к промышленной эксплуатации Фазы 1А новой технологической платформы, отвечающей требованиям, предъявляемым к технологиям центрального (расчетного) депозитария. Внедренный функционал технологической платформы позволяет в полном объёме осуществлять биржевые расчёты, а именно: выгрузку в торгово-клиринговую систему списка торговых разделов и текущих позиций по состоянию на начало дня, обработку сводного поручения (расчёты в режиме NET), расчёты в режиме GROSS, динамическое управление торговой позицией в течение дня. Благодаря этому реализованы следующие улучшения по сравнению с имеющейся технологией: поддержка двух моделей расчётов в режиме GROSS – FOP (на условиях свободной поставки) и DVP (поставка против платежа) с подтверждением исполнения по денежным расчетам; информация об изменении остатков на торговых разделах (в результате расчётов по сделкам GROSS и динамического обмена) доступна в режиме online через web-интерфейс.
В минувшем году полный переход на безбумажный документооборот с НДЦ осуществили дополнительно 5 регистраторов (ЗАО «Регистраторское общество «СТАТУС», ОАО «Центральный Московский Депозитарий», ЗАО «Реестр А-Плюс», ЗАО «ЦОР», ЗАО «Сургутинвестнефть»), таким образом, доля операций обеспеченных ЭДО выросла за год до 83,1 % от общего количества операций по счетам номинального держателя НДЦ в реестрах.
Доработано программное обеспечение, предназначенное для сбора списков владельцев ценных бумаг, которое позволяет собирать данные о владельцах в более полном объеме, а также перейти на XML шаблоны - форматы ПАРТАД (ранее использовался dbf формат). XML шаблоны используются при формировании запросов депонентам на раскрытие информации о владельцах ценных бумаг к корпоративным действиям, при приеме данных от депонентов, при передаче НДЦ регистратору/эмитенту/платежному агенту сведений о владельцах, а также при получении запросов от регистраторов, перешедших на ЭДО.
Автоматизированы процессы рассылки запросов депонентам на раскрытие информации по владельцам до наступления даты фиксации, что удобно для сборов списков крупных эмитентов с большим числом акционеров/держателей; отслеживания изменений, предоставляемых депонентами к ранее поданным сведениям; НДЦ информирует депонента об увеличении на его междепозитарном счете ценных бумаг и необходимости предоставить дораскрытие. Осуществляется автоматический контроль ошибок. Новая технология позволяет собирать списки сразу по нескольким местам хранения.
Введение новых типов разделов (разделы длительного хранения, SPO) позволило ускорить вывод акций на торги, перерегистрацию прав на ценные бумаги, снизить издержки участников рынка на хранение акций и повысить эффективность процесса размещения акций.
Некоммерческое партнерство «Национальный депозитарный центр» последовательно совершенствует и услуги в сфере междепозитарного взаимодействия. Трижды в течение года был расширен список ценных бумаг эмитентов, допущенных к обращению по «Мосту» НДЦ-ДКК, который на конец года включает 97 выпусков. Время приема поручений клиентов, переводящих ценные бумаги по «Мосту» НДЦ-ДКК с исполнением текущим днем также было продлено с 13.30 до 16.00.
Отвечая на потребности участников рынка, НДЦ и ING Wholesale Banking, крупнейший кастодиальный банк России, обслуживающий иностранных инвесторов, успешно реализовали Схему ускоренных расчетов («SSS» - Speedy Settlement Scheme) – напрямую, минуя реестр, что значительно ускоряет и удешевляет переходы прав собственности и повышает эффективность взаимодействия между инвесторами-клиентами депозитариев.
В прошедшем году НДЦ планомерно повышал свою надежность и совершенствовал систему управления рисками с тем, чтобы соответствовать международным требованиям к центральному звену учетной системы на рынке ценных бумаг.
НДЦ успешно реализовал стратегию по наращиванию собственного капитала в соответствии с ранее принятыми решениями органов управления Партнерства. За 9 месяцев 2007 года собственный капитал НДЦ по РСБУ вырос на 32% и достиг 1 млрд. 284 млн. 562 тыс. рублей, по итогам года ожидается, что величина собственного капитала НДЦ по РСБУ составит более 1,34 млрд. рублей, что на 38% выше в сравнении с итогами 2006 года.
В 2007 году НДЦ установил один из самых крупных среди российских финансовых институтов лимит ответственности по договору страхования рисков – 50 млн. долларов. С учётом собственных средств общий размер финансового покрытия обязательств НДЦ составляет более 96 млн. долларов.
Международное рейтинговое агентство Thomas Murray, дочерняя компания Standard&Poors, специализирующаяся на оценке рисков центральных депозитариев и рынков капитала, подтвердил в 2007 г. рейтинг НДЦ на уровне А+, что соответствует низкому уровню риска. За прошедший год НДЦ удалось улучшить показатели финансового и операционного рисков, что нашло выражение в повышении рейтингов по этим позициям. Прогноз рейтинга был изменен с «под наблюдением» на «стабильный».
Серьезное внимание уделялось улучшению системы корпоративного управления и взаимодействия с участниками рынка. В состав Партнерства в 2007 году был принят Банк внешнеэкономической деятельности СССР (Внешэкономбанк), таким образом, учредителям НДЦ ЗАО «ММВБ» и Банку России принадлежит 46,7% и 39,3% в имуществе Партнерства соответственно и 50,17% и 42,30% в общем количестве голосов. Остальным участникам Партнерства в сумме принадлежит 7,53% голосов.
В состав Совета директоров НДЦ, включающего сегодня 11 директоров, в 2007 году вошли 7 представителей крупнейших мировых и российских кастодиальных банков и один независимый директор.
Президент России Владимир Путин подписал Федеральный закон "О внесении изменений в статьи 7 и 11 Федерального закона "О рынке ценных бумаг", который создает условия для преобразования расчетных депозитариев из некоммерческих организаций в акционерные общества. Тем самым НДЦ получает законодательную основу для преобразования в акционерное общество, что необходимо для дальнейшего корпоративного развития.
НДЦ стал членом саморегулируемых организаций НФА и НАУФОР, в рамках которых обсуждаются проекты по созданию модели кредитования ценными бумагами и многие другие, важные для профессионального сообщества.
В рамках сотрудничества с международными ассоциациями НДЦ выступил принимающей стороной общего собрания и заседания совета директоров Ассоциации Европейских Центральных Депозитариев, состоявшихся 13-14 сентября 2007 г. в Санкт-Петербурге. В собрании приняли участие руководители центральных депозитариев из 30 европейских стран.
В 2007 году, по итогам рассмотрения официального обращения Ассоциации центральных депозитариев Евразии (АЦДЕ), объединяющей центральные депозитарии стран СНГ в адрес АННА, Ассоциация национальных нумерующих агентств (АННА) приняла решение о предоставлении НДЦ права выполнять функции Замещающего нумерующего агентства для стран Содружества независимых государств (наряду с выполнением функций Национального Нумерующего Агентства для Российской Федерации). НДЦ открыл прямой счет в Евроклир (Euroclear Bank, Euroclear SA/NV), что позволяет предоставлять клиентам НДЦ новые услуги на международных рынках капитала. Был подписан Меморандум о сотрудничестве с Республиканским унитарным предприятием «Республиканский центральный депозитарий ценных бумаг» (Республика Беларусь) и открыт счет номинального держателя в ЗАО «НАЦИОНАЛЬНЫЙ ДЕПОЗИТАРНЫЙ ЦЕНТР» Республики Азербайджан, что позволяет депонентам НДЦ учитывать на своих счетах в НДЦ ценные бумаги азербайджанских эмитентов. Таким образом, мы создаем предпосылки для расширения спектра сервисов в направлении обслуживания ценных бумаг зарубежных эмитентов.
Некоммерческое партнерство «Национальный депозитарный центр» совместно с ЗАО «ММВБ» и Расчетной палатой ММВБ осуществил подготовку к проведению Банком России операций прямого внебиржевого РЕПО с корпоративными еврооблигациями. НДЦ принял на обслуживание 73 выпуска корпоративных еврооблигаций крупнейших иностранных эмитентов, которые учитываются на счете НДЦ в Clearstream Banking, включая 23 выпуска, входящих на сегодняшний день в Ломбардный список Банка России.
Справка:
Крупнейший расчетный депозитарий России, обслуживающий все виды эмиссионных ценных бумаг российских эмитентов. Обслуживает 100% сделок на рынке ОФЗ и облигаций Банка России, более 95% сделок на рынке корпоративных и региональных облигаций и биржевых сделок с акциями. Головной депозитарий, обеспечивающий хранение глобальных сертификатов и депозитарный учет 99% выпусков корпоративных облигаций, 95% выпусков субфедеральных и муниципальных облигаций. Соответствует рейтингу центрального депозитария А+ по оценке международного рейтингового агентства Thomas Murray. По итогам 2007 г. стоимость активов на хранении более 4,3 трлн. руб. Крупнейший платежный агент эмитентов корпоративных облигаций. Национальное нумерующее агентство по России, Замещающее нумерующее агентство по СНГ, осуществляющее присвоение ценным бумагам международных кодов ISIN и CFI. Участник международной расчетной инфраструктуры, обеспечивающий расчеты на глобальных финансовых рынках с использованием прямых счетов в Clearstream Banking S.A и Euroclear Bank. Также имеет счета в АО "Центральный депозитарий" Республики Казахстан и ЗАО «НАЦИОНАЛЬНЫЙ ДЕПОЗИТАРНЫЙ ЦЕНТР» Республики Азербайджан.
Учредителями НДЦ являются «ЗАО «ММВБ» и Банк России (доли учредителей в имуществе, соответственно – 46,7% и 39,3% , а в голосах – 50,2% и 42,3% ). Кроме учредителей в состав Партнерства входят ГПБ (ОАО), ОАО АКБ «ЕВРОФИНАНС МОСНАРБАНК», АКБ «Росбанк», ОАО Банк ВТБ, ОАО «Банк Москвы», ОАО «Банк Российский Кредит», Внешэкономбанк, ИНГ Банк (Евразия) ЗАО, КБ «Дж.П.Морган Банк Интернешнл» (ООО), ЗАО ММБ, ООО «Дойче Банк» и Сбербанк России. Партнерство также участвует в капитале ЗАО «Депозитарно-клиринговая компания» (36,96%) и ЗАО «Расчетно-депозитарная компания» (29%).
[1] Рэнкинг «ТОП 30 крупнейших депозитариев» (http://www.safedepo.ru/top30_dep.php) подготовлен экспертами Фонда «Инфраструктурный институт» (ИНФИ) на основании данных саморегулируемой организации - Профессиональной Ассоциации Регистраторов, Трансфер-Агентов и Депозитариев (ПАРТАД) - за первое полугодие 2007 года и представляет собой список крупнейших депозитариев страны (включая расчетные, кастодиальные, специализированные) по рыночной стоимости принятых на обслуживание ценных бумаг депонентов по состоянию на 30.06.2007 г., рассчитанной в соответствии с методикой ФСФР России, согласно которой все инструменты - акции, облигации и паи - учитываются по их рыночной стоимости.