Веб-кабинет ДКУ
Веб-кабинет ДКУ
Расчетные сервисы для корпоративных клиентов
Расчетные сервисы для корпоративных клиентов

Регистрация выпусков коммерческих облигаций, программ коммерческих облигаций

Коммерческие облигации:

Этапы эмиссии коммерческих облигаций:

Подготовка к эмиссии облигаций: определение потенциальных инвесторов
**********
**********

Эмитент может привлекать потенциальных приобретателей самостоятельно или с помощью профессионального участника рынка ценных бумаг.

Коммерческие облигации размещаются путем закрытой подписки среди заранее определенных потенциальных приобретателей, количество которых без учета лиц, являющихся квалифицированными инвесторами, не может превышать 150.

**********
----------

----------
Принятие решения
**********
**********

Уполномоченный орган управления эмитента принимает решение:

  • О размещении коммерческих облигаций – для регистрации выпуска коммерческих облигаций (не в рамках программы).
  • Об утверждении программы коммерческих облигаций – для регистрации программы коммерческих облигаций.
**********
----------

----------
Заключение договоров с НРД
**********
**********

Для осуществления регистрации и размещения коммерческих облигаций потенциальный эмитент должен заключить с НРД следующие договоры:

Для заключения договоров необходимо также подготовить и предоставить в НРД комплект документов (Перечень документов, предоставляемых юридическими лицами в НКО АО НРД – группа II).

Договоры должны быть предоставлены в 2 подписанных со стороны эмитента экземплярах без проставления номера и даты (в случае предоставления документов на бумажных носителях) либо через ЭДО НРД.

**********
----------

----------
Регистрация выпуска Коммерческих облигаций или программы коммерческих облигаций
**********
**********

Для регистрации программы коммерческих облигаций/выпуска коммерческих облигаций эмитенту необходимо предоставить в НРД комплект документов согласно перечню документов, указанному в Правилах оказания НКО АО НРД услуг по регистрации выпусков коммерческих облигаций (раздел 6).

Комплект документов для регистрации Программы коммерческих облигаций

Документы для регистрации программы коммерческих облигаций
Наименование документа Файл, примечание
Заявление о регистрации Программы коммерческих облигаций с Описью  (форма К1.4)  

Программа коммерческих облигаций

Шаблон Программы коммерческих облигаций

При бумажном документообороте предоставляются 3 (три) экземпляра и дополнительно текст Эмиссионного документа на электронном носителе
Протокол собрания (заседания) (приказ, распоряжение или иной документ) уполномоченного органа управления Эмитента, которым принято решение об утверждении  Программы коммерческих облигаций, с указанием, в случае если решение принято коллегиальным органом управления, кворума и результатов голосования за его принятие  
Устав и документы, подтверждающие полномочия лица, подписывающего Заявление на оказание услуги и (или) предоставленные документы для Регистрации Предоставляются, если не были предоставлены ранее.
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный год  
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного (текущего) года, предшествующие дате представления документов  
Аудиторское заключение по бухгалтерской (финансовой) отчетности за последний завершенный отчетный год. Предоставляется, если годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента подлежит обязательному аудиту, при этом бухгалтерская (финансовая) отчетность должна прилагаться к аудиторскому заключению
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или бухгалтерской финансовой  отчетности Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного года или предоставления такой отчетности не в полном объеме (составе)  
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления аудиторского заключения  

Комплект документов для регистрации выпуска коммерческих облигаций

Документы для регистрации выпуска коммерческих облигаций
Наименование документа Файл, примечание
Заявление о регистрации выпуска Коммерческих облигаций с Описью  (форма К1.1)  

Решение о выпуске коммерческих облигаций

Шаблон Решения о выпуске коммерческих облигаций

При бумажном документообороте предоставляются 3 (три) экземпляра и дополнительно текст Эмиссионного документа на электронном носителе
Протокол собрания (заседания) (приказ, распоряжение или иной документ) уполномоченного органа управления Эмитента, которым принято решение о размещении Коммерческих облигаций, с указанием, в случае если данное решение принято коллегиальным органом управления, кворума и результатов голосования за его принятие  
Устав и документы, подтверждающие полномочия лица, подписывающего Заявление на оказание услуги и (или) предоставленные документы для Регистрации Предоставляются, если не были предоставлены ранее.
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный год  
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного (текущего) года, предшествующие дате представления документов  
Аудиторское заключение по бухгалтерской (финансовой) отчетности за последний завершенный отчетный год. Предоставляется, если годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента подлежит обязательному аудиту, при этом бухгалтерская (финансовая) отчетность должна прилагаться к аудиторскому заключению
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или бухгалтерской финансовой  отчетности Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного года или предоставления такой отчетности не в полном объеме (составе).  
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления аудиторского заключения  
Справка о соответствии представителя владельцев облигаций требованиям законодательства Российской Федерации         Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций, сведения о представителе владельцев которых указываются в Решении о выпуске данных облигаций.
Документ, подтверждающий согласование с собственником имущества унитарного предприятия сделки, связанной с осуществлением заимствования путем выпуска Коммерческих облигаций, объема и направлений использования средств, привлекаемых за счет эмиссии Коммерческих облигаций Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций, Эмитентом которых являются государственные или муниципальные унитарные предприятия
Заключение (документ) о соответствии проекта, для финансирования и (или) рефинансирования которого будут использоваться денежные средства, полученные от размещения Коммерческих облигаций, российским и (или) международно признанным принципам и стандартам в сфере экологии и (или) «зеленого» финансирования Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с использованием денежных средств, полученных от их размещения на цели, связанные с финансированием и (или) рефинансированием проектов, направленных на сохранение и охрану окружающей среды («зеленые облигации»)
Заключение (документ) о соответствии проекта, для финансирования и (или) рефинансирования которого будут использоваться денежные средства, полученные от размещения облигаций, международно признанным принципам и стандартам в области социального финансирования и (или) устойчивого развития Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с использованием денежных средств, полученных от их размещения на цели, связанные с финансированием и (или) рефинансированием проектов, направленных на развитие общественной жизни, а также особенности регистрации выпуска и (или) программы таких облигаций  («социальные облигации»)
Документ, содержащий расчет стоимости чистых активов (величины собственных средств (капитала) коммерческой организации, предоставляющей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), с указанием единицы измерения, в которой произведен такой расчет (в случае регистрации выпуска Коммерческих облигаций, исполнение обязательств по которым обеспечено поручительством или независимой гарантией). Указанный документ должен быть составлен по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности коммерческой организации, предоставляющей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести, девяти или двенадцати месяцев отчетного года, предшествующий дате представления документов для регистрации выпуска (дополнительного выпуска) Коммерческих облигаций  
Бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческой организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный год Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с обеспечением
Бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческой организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести, девяти месяцев отчетного (текущего) года, предшествующие дате представления документов для Регистрации выпуска Коммерческих облигаций Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с обеспечением
Аудиторское заключение по бухгалтерской (финансовой) отчетности за последний завершенный отчетный год. Предоставляется, если годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям, подлежит обязательному аудиту, при этом бухгалтерская (финансовая) отчетность должна прилагаться к аудиторскому заключению
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или бухгалтерской финансовой отчетности коммерческой организации, предоставившей поручительство по облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии) за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного года или предоставления такой отчетности не в полном объеме (составе)  
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления аудиторского заключения  

Комплект документов для регистрации выпуска коммерческих облигаций (в рамках Программы)

Документы для регистрации выпуска в рамках программы коммерческих облигаций
Наименование документа Файл, примечание
Заявление о регистрации выпуска Коммерческих облигаций, размещаемых в рамках Программы коммерческих облигаций с Описью  (форма К1.2)  
Решение о выпуске коммерческих облигаций При бумажном документообороте предоставляются 3 (три) экземпляра и дополнительно текст Эмиссионного документа на электронном носителе
Справка, содержащая информацию о количестве Коммерческих облигаций выпуска (дополнительного выпуска) или об их примерном количестве  
Устав и документы, подтверждающие полномочия лица, подписывающего Заявление на оказание услуги и (или) предоставленные документы для Регистрации Предоставляются, если не были предоставлены ранее.
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный год  
Бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного (текущего) года, предшествующие дате представления документов  
Аудиторское заключение по бухгалтерской (финансовой) отчетности за последний завершенный отчетный год. Предоставляется, если годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность Эмитента подлежит обязательному аудиту, при этом бухгалтерская (финансовая) отчетность должна прилагаться к аудиторскому заключению
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или бухгалтерской финансовой  отчетности Эмитента за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного года или предоставления такой отчетности не в полном объеме (составе)  
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления аудиторского заключения  
Справка о соответствии представителя владельцев облигаций требованиям законодательства Российской Федерации   Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций, сведения о представителе владельцев которых указываются в Решении о выпуске данных облигаций.
Документ, подтверждающий согласование с собственником имущества унитарного предприятия сделки, связанной с осуществлением заимствования путем выпуска Коммерческих облигаций, объема и направлений использования средств, привлекаемых за счет эмиссии Коммерческих облигаций Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций, Эмитентом которых являются государственные или муниципальные унитарные предприятия
Заключение (документ) о соответствии проекта, для финансирования и (или) рефинансирования которого будут использоваться денежные средства, полученные от размещения Коммерческих облигаций, российским и (или) международно признанным принципам и стандартам в сфере экологии и (или) «зеленого» финансирования Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с использованием денежных средств, полученных от их размещения на цели, связанные с финансированием и (или) рефинансированием проектов, направленных на сохранение и охрану окружающей среды («зеленые облигации»)
Заключение (документ) о соответствии проекта, для финансирования и (или) рефинансирования которого будут использоваться денежные средства, полученные от размещения облигаций, международно признанным принципам и стандартам в области социального финансирования и (или) устойчивого развития Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с использованием денежных средств, полученных от их размещения на цели, связанные с финансированием и (или) рефинансированием проектов, направленных на развитие общественной жизни, а также особенности регистрации выпуска и (или) программы таких облигаций  («социальные облигации»)
Документ, содержащий расчет стоимости чистых активов (величины собственных средств (капитала) коммерческой организации, предоставляющей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), с указанием единицы измерения, в которой произведен такой расчет (в случае регистрации выпуска Коммерческих облигаций, исполнение обязательств по которым обеспечено поручительством или независимой гарантией). Указанный документ должен быть составлен по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности коммерческой организации, предоставляющей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести, девяти или двенадцати месяцев отчетного года, предшествующий дате представления документов для регистрации выпуска (дополнительного выпуска) Коммерческих облигаций  
Бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческой организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный год Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с обеспечением
Бухгалтерская (финансовая) отчетность коммерческой организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии), за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести, девяти месяцев отчетного (текущего) года, предшествующие дате представления документов для Регистрации выпуска Коммерческих облигаций Предоставляется при Регистрации выпуска Коммерческих облигаций с обеспечением
Аудиторское заключение по бухгалтерской (финансовой) отчетности за последний завершенный отчетный год. Предоставляется, если годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность организации, предоставившей поручительство по Коммерческим облигациям, подлежит обязательному аудиту, при этом бухгалтерская (финансовая) отчетность должна прилагаться к аудиторскому заключению
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или бухгалтерской финансовой отчетности коммерческой организации, предоставившей поручительство по облигациям или выступающей гарантом по независимой гарантии (за исключением банковской гарантии) за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев отчетного года или предоставления такой отчетности не в полном объеме (составе)  
Справка, содержащая объяснения в случае непредоставления аудиторского заключения  
**********
----------

----------
Размещение коммерческих облигаций
**********
**********

После получения эмитентом уведомления о регистрации НРД выпуска коммерческих облигаций эмитент принимает решение о дате начала размещения.

Для размещения коммерческих облигаций эмитенту необходимо подготовить и направить в НРД комплект документов, определенный Регламентом взаимодействия НРД и эмитента, который является приложением к Договору эмиссионного счета.

Комплект документов предоставляется эмитентом в НРД за 5 рабочих дней до даты начала размещения (для выпуска облигаций) или за 2 рабочих дня до даты начала размещения (для выпуска облигаций в рамках программы).

Начиная с даты начала размещения и до даты окончания размещения эмитент направляет в НРД поручения депо по форме MF010 на перевод коммерческих облигаций со своего эмиссионного счета на счет депо потенциального приобретателя.

**********

Часто задаваемые вопросы:

Каковы основные особенности коммерческих облигаций?
**********
**********
  1. Регистрация программы/выпуска коммерческих облигаций осуществляется центральным депозитарием.
  2. Коммерческие облигации выпускаются в бездокументарной форме с централизованным учетом прав. Централизованный учет прав на коммерческие облигации осуществляется центральным депозитарием*.
    *Документарные коммерческие облигации с обязательным централизованным хранением, выпуску которых присвоен идентификационный номер и размещение которых не началось до 01.01.2020, признаются бездокументарными коммерческими облигациями с централизованным учетом прав в соответствии с законодательством Российской Федерации.
  3. Обращение коммерческих облигаций происходит на внебиржевом рынке.
  4. Коммерческие облигации могут размещаться только путем закрытой подписки.
  5. Коммерческие облигации не требуют регистрации проспекта.
  6. Коммерческими облигациями не могут быть облигации с залоговым обеспечением.
  7. По коммерческим облигациям возможно поручительство.
  8. Коммерческие облигации не предоставляют их владельцам иных прав, кроме права на получение номинальной стоимости или номинальной стоимости и установленных процентов. Выплата номинальной стоимости и установленных процентов по облигациям осуществляется только денежными средствами.
**********
----------

----------
В чем отличие коммерческих облигаций от биржевых облигаций?
**********
**********
  1. регистрация коммерческих облигаций осуществляется центральным депозитарием, биржевых облигаций — биржей;
  2. коммерческие облигации размещаются путем закрытой подписки, биржевые — путем открытой подписки;
  3. коммерческие облигации обращаются на внебиржевом рынке, биржевые — как на организованных торгах, так и внебиржевом рынке;
  4. при регистрации выпуска коммерческих облигаций (в отличие от биржевых) не требуется предоставления проспекта облигаций.
**********
----------

----------
Какие права коммерческие облигации предоставляют своим владельцам?
**********
**********

Коммерческие облигации не могут предоставлять их владельцам иных прав, кроме права на получение номинальной стоимости или номинальной стоимости и процента от номинальной стоимости. Таким образом, коммерческие облигации могут быть процентными (купонными) и/или дисконтными, а также предоставлять право на получение дополнительного дохода, выраженного в проценте от номинальной стоимости.

**********
----------

----------
Есть ли ограничения по объему и сроку обращения коммерческих облигаций?
**********
**********

Ограничений по объему и сроку обращения коммерческих облигаций законодательно не установлено. При этом, сумма номинальных стоимостей или размер обязательств по размещаемым облигациям выпуска (дополнительного выпуска) не должна превышать ограничение на объем эмиссии облигаций, установленное в уставе (учредительном документе) эмитента облигаций.

**********
----------

----------
Каковы преимущества коммерческих облигаций?
**********
**********
  1. Облегченная процедура подготовки выпуска.
    • Без прохождения процедуры листинга на Бирже.
    • Без регистрации проспекта ценных бумаг.
  2. Сжатые сроки осуществления эмиссии.
    • Возможна регистрация коммерческих облигаций за 1-2 дня.
    • Общий срок подготовки, регистрации и размещения коммерческих облигаций — около 1-1,5 месяца.
  3. Более низкие расходы на подготовку и размещение выпуска.
    • Экономия на инфраструктурных расходах (биржи, андеррайтеры)
**********
----------

----------
Кто может быть эмитентом коммерческих облигаций?
**********
**********

Компании резиденты Российской Федерации могут выпускать коммерческие облигации.

**********
----------

----------
Какие требования предъявляются НРД к эмитентам коммерческих облигаций?
**********
**********

Эмитентом должны соблюдаться требования законодательства Российской Федерации о ценных бумагах на этапах эмиссии коммерческих облигаций, а также положения регламентов НРД.

НРД не предъявляет каких-либо требований к финансовому положению или срокам существования эмитента коммерческих облигаций.

Вместе с тем, в соответствии с регламентами НРД при открытии эмиссионного счета в целях реализации Правил внутреннего контроля в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма, эмитент обязан предоставить Дополнительные сведения для идентификации юридического лица (анкета по форме AA101), включающие в себя информацию об учредителях (акционерах, участниках) эмитента, его представителях, выгодоприобретателях и бенефициарных владельцах, о целях и характере деловых отношений эмитента с НРД, целях финансового-хозяйственной деятельности, финансовом положении и деловой репутации, об источниках происхождения денежных средств и (или) иного имущества эмитента.

Также НРД может запросить информацию об объемах готовящейся эмиссии коммерческих облигаций, потенциальных приобретателях, целях привлечения денежных средств путем размещения коммерческих облигаций, а также запросить дополнительные документы и информацию, в случаях, установленных законодательством Российской Федерации, договорами и регламентами.

Кроме того, уставный капитал эмитента должен быть полностью оплачен.

**********
----------

----------
Кто и как может приобрести коммерческие облигации?
**********
**********

Любой инвестор — физическое или юридическое лицо.

Для приобретения коммерческих облигаций потенциальный приобретатель должен заранее открыть счет депо в депозитарии.

Размещение коммерческих облигаций происходит путем заключения договора между эмитентом и потенциальным приобретателем, после чего происходит покупка потенциальным приобретателем коммерческих облигаций на внебиржевом рынке и отчуждение ценных бумаг эмитентом с эмиссионного счета эмитента на счет депо потенциального приобретателя путем подачи в НРД соответствующего поручения депо на перевод облигаций.

Если коммерческие облигации являются ценными бумагами, предназначенными для квалифицированных инвесторов, размещение коммерческих облигаций осуществляется с учетом соответствующих ограничений, предусмотренных законодательством Российской Федерации.

**********
----------

----------
Есть ли ограничения на обращение коммерческих облигаций на вторичном рынке?
**********
**********

Ограничения на обращение коммерческих облигаций на вторичном внебиржевом рынке отсутствуют, если иное не установлено решением о выпуске ценных бумаг. Таким образом, размещенные по закрытой подписке среди первоначально определенного круга потенциальных приобретателей коммерческие облигации в дальнейшем могут оказаться во владении лиц, не входивших в круг потенциальных приобретателей в ходе размещения по закрытой подписке.

**********
----------

----------
Сколько стоит выпустить коммерческие облигации?
**********
**********

Тарифы на услуги НКО АО НРД по регистрации выпусков коммерческих облигаций размещены по ссылке.

**********
----------

----------
Как быстро может быть зарегистрирован выпуск/программа коммерческих облигаций?
**********
**********

Выпуск коммерческих облигаций/программа коммерческих облигаций может быть зарегистрирован в течение 24 часов с момента получения НРД комплекта документов при соблюдении следующих условий:

  • комплект документов для регистрации был предварительно согласован с НРД в рамках услуги предварительного рассмотрения документов,
  • эмиссионные документы составлены в соответствии с рекомендованными НРД шаблонами,
  • Эмитент оперативно (в день предоставления комплекта документов) оплатил услуги НРД.

В общем случае, максимальный срок регистрации облигаций составляет 7 рабочих дней с момента предоставления эмитентом в НРД соответствующего заявления и полного комплекта документов.

**********
----------

----------
Какие договоры необходимо заключить с НРД для регистрации коммерческих облигаций?
**********
**********

Для осуществления регистрации и размещения коммерческих облигаций потенциальный эмитент должен заключить с НРД следующие договоры:

Для заключения договоров необходимо также подготовить и предоставить в НРД комплект документов (Перечень документов, предоставляемых юридическими лицами в НКО АО НРД — группа II).

Договоры должны быть предоставлены в 2 подписанных со стороны эмитента экземплярах без проставления номера и даты (в случае предоставления документов на бумажных носителях) либо через ЭДО НРД.

**********
----------

----------
В чем отличие решение о размещении и решения о выпуске коммерческих облигаций?
**********
**********

Решение о размещении — это решение, принимаемое уполномоченным органом эмитента и на основании которого осуществляется дальнейшая эмиссии коммерческих облигаций. Решение о размещении коммерческих облигаций принимается до направления в НРД документов для регистрации выпуска.

На основании решения о размещении составляется решение о выпуске коммерческих облигаций, которое не может ему противоречить.

Решение о размещении должно содержать сведения, предусмотренные Федеральным законом от 22.04.1996 N 39-ФЗ (ред. от 20.07.2020) «О рынке ценных бумаг» (статья 27.1-2.), а также сведения, предусмотренные Положением Банка России от 19.12.2019 N 706-П «О стандартах эмиссии ценных бумаг» (глава 29).

Решение о выпуске должно быть составлено в соответствии с Приложением 11 Положения Банка России от 19.12.2019 N 706-П «О стандартах эмиссии ценных бумаг».

**********
----------

----------
Что такое программа коммерческих облигаций?
**********
**********

Программа коммерческих облигаций (в зависимости от того, что применимо):

  • при Регистрации после 01.01.2020 — условия для размещения нескольких выпусков Коммерческих облигаций, зарегистрированных после 01.01.2020 года;
  • при присвоении идентификационного номера до 01.01.2020 — первая часть решения о выпуске коммерческих облигаций, которым присвоен идентификационный номер до 01.01.2020 года, содержащая определяемые общим образом права владельцев коммерческих облигаций и иные общие условия для одного или нескольких выпусков;
  • при присвоении идентификационного номера до 01.01.2020 — решение о размещении коммерческих облигаций, зарегистрированных после 01.01.2020 года.

В программе эмитент определяет максимальный объем привлекаемых средств и максимальный срок погашения коммерческих облигаций.

В рамках программы возможно размещение нескольких выпусков коммерческих облигаций. При этом, решения о размещении для такие выпусков принимать не нужно, что сокращает комплект документов для регистрации и упрощает процедуру выпуска.

**********
----------

----------
Нужно ли утверждать решение о выпуске коммерческих облигаций?
**********
**********

С 01.01.2020 утверждение решения о выпуске коммерческих облигаций не требуется.

**********
----------

----------
Что такое документ, содержащий условия размещения облигаций и нужно ли его регистрировать?
**********
**********

Это документ, содержащий сведения о порядке размещения выпуска коммерческих облигаций, о количестве размещаемых коммерческих облигаций, о цене размещения, о порядке оплаты облигаций и другие сведения, содержащиеся в Федеральном Законе «О рынке ценных бумаг».

Этот документ не требует регистрации (для коммерческих облигаций), но должен быть опубликован эмитентом на странице в сети Интернет перед размещением коммерческих облигаций.

Документ, содержащий условия размещения облигаций, составляется в соответствии с Приложением 12 Положения Банка России от 19.12.2019 N 706-П «О стандартах эмиссии ценных бумаг»

**********
----------

----------
Может ли НРД отказать в регистрации выпуска коммерческих облигаций/программы коммерческих облигаций?
**********
**********

В соответствии с Правилами оказания НКО АО НРД услуг по регистрации выпусков коммерческих облигаций НРД имеет право принять решение об отказе в регистрации в следующих случаях:

  1. нарушения Эмитентом требований законодательства Российской Федерации о ценных бумагах;
  2. несоответствие документов, представленных для Регистрации, и состава содержащихся в них сведений требованиям законодательства Российской Федерации и нормативных актов Банка России;
  3. непредставление в течение 20 (двадцати) рабочих дней по запросу НРД всех документов, необходимых для Регистрации, в том числе с учетом дополнительных требований, предусмотренных Правилами;
  4. внесение в документы, являющиеся основанием для Регистрации, ложных сведений либо сведений, не соответствующих действительности (недостоверных сведений);
  5. получения НРД из средств массовой информации, а также из сообщений, размещенных на сайтах соответствующих компетентных (регулирующих) государственных органов в сети Интернет информации, содержащей сведения о возможном нарушении Эмитентом прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг;
  6. возбуждения судебными органами в отношении Эмитента дела о банкротстве и/или введение одной из процедур банкротства;
  7. получения НРД судебного акта, исполнительного документа или иного документа ограничительного характера органа надлежащей компетенции в отношении Коммерческих облигаций или Эмитента;
  8. получения НРД предписания (уведомления, требования) от соответствующего компетентного (регулирующего) государственного органа;
  9. невыполнения Эмитентом финансовых обязательств перед НРД по Договору;
  10. иные установленные законодательством Российской Федерации основания.
**********
----------

----------
Могут ли коммерческие облигации быть номинированы в иностранной валюте?
**********
**********

Законодательно не установлено ограничений, касающихся как валюты номинала коммерческих облигаций, так и валюты дохода, выплачиваемого по коммерческим облигациям. При этом необходимо принимать во внимание ограничения, накладываемые на расчеты в иностранной валюте законодательством РФ.

**********
----------

----------

Контакты специалистов

Отдел взаимодействия с эмитентами
Телефон для справок
Email для справок
Клиентская поддержка
По вопросам подключения услуги
Телефон для справок
Задайте вопрос
— Поля обязательные для заполнения
 
Отправьте заявку, и наши специалисты свяжутся с вами в ближайшее время
— Поля обязательные для заполнения
 
Оставить заявку Попробовать E-VOTING